ファイナンシャルプランナーが「国債」と「NISA」を徹底比較！重視すべきは安全性？それともリターン？

金融商品の仕組みや経済の話をわかりやすく説明するYouTubeチャンネル『【大人のためのFP教室】教えて！にぐ先生！』。今回ピックアップした動画では、にぐ先生が投資初心者向けに「国債とNISAはどちらがいいのか？」を解説しています。利回りやリスクなどの面から語られた内容を、じっくり見ていきましょう。

安全性で選ぶなら圧倒的に……

まずは「安全性」の面から国債とNISAを比較したにぐ先生。そもそも国債は発行元が日本政府で、「債券って借用証書の代わりみたいなもの」「相手が日本政府なので『お金が返せなくなっちゃいました』なんてことはないじゃないですか。なので最も安全な部類」だと明言しています。

一方、NISAについては“商品次第”になるそう。にぐ先生は「例えば株式だけを買うよりもインデックスファンドで分散をした方が少しリスクは抑えられますよね。その程度のリスクの違いは生まれるかなと思います」とコメント。投資は長期になるほど安全性が高くなり、反対に短期では大きなマイナスになることもあるため、「あんまり短期で考えると上げ下げでちょっとメンタルやられちゃう」と説明しました。

とはいえ、やはりリターンも欲しいところ。利回りは国債が直近のデータで約1.1％前後、NISAが過去10年の年率で約14.6％となっています。にぐ先生が過去10年のデータから「100万円を10年間運用した場合、手取りでどれくらいになるか」をシミュレーションしたデータによると、個人向け国債の手取りは約109万円。一方、全世界株式指数は約390万円とその差は歴然です。

リスクをある程度取りつつリターンも狙うのであれば、やはり“期間が必要”だと理解しておくことが重要。「聞いてた話と違うみたいな感じでパーンと売っちゃうかもしれない。それが1番もったいない」「気になる商品とかがあれば過去の値動きを見て、この時なんで下がったんだろう、なんで戻ったんだろうっていうぐらいは勉強してみてもいい」とにぐ先生はいいます。

“いつ売却できるのか”は大差なし！

気になるリスクの内容ですが、個人向け国債に至っては「いつ売っても元本割れしない」ため「ノーリスクとしか答えようがない」と言い切るにぐ先生。ただし、インフレ率に負けてしまう可能性がある点には注意が必要としています。

一方NISAは価格が日々変動し、関税ショックなど「○○ショック」の際には一時的に大きな含み損になることも。にぐ先生は投資初心者で不安がある人に向けて、「コツコツ少額ずつやっていくといいかと思います」とアドバイス。ネット証券なら投資信託を100円から買えると前置きした上で、目的は“増やす”ことではなく“慣れる”ことにあると説明しました。

続けて“いつ売却ができるのか”という観点から解説を始めたにぐ先生ですが、「国債もNISAで買った株や投資信託も、どちらもいつでも売却できるので特に大差はない」というのが結論。

異なるのは手元に現金として戻ってくるタイミングで、国債が3営業日、NISAは投資信託の場合で4～8営業日となっています。投資でも1週間あれば手元に現金として戻ってくるため、万が一大きな額の現金が必要になっても対応可能です。

国債とNISA、自分が向いているのはどっち？

それぞれの比較を踏まえて、にぐ先生は国債に向いているのは利益よりも損をしたくない人・高齢者やリスク許容度が低い人・“投資＝怖い”が抜けず値動きが不安な人だと説明。対するNISAは、5年以上の長期運用ができる人・リスクよりリターンを優先したい人・短期の値動きは気にならない人だといいます。

とはいえ、「目的に応じて変えていただいて」と付け足した先生。「この資金は減らしたくもないし期間も決まってますっていうものだったら国債とか社債が向いてますし、特に使う予定はないな、長期で持てるなっていうものだったらNISAを使って投資信託なんかを買うといいかと思います」と説明していました。

今回の動画に視聴者からは、「現金化できる日数を初めて知って、予想より早くて安心しました」という声も。国債とNISAのどちらが自分に向いているか判断しつつ、投資への1歩を踏み出せたらいいですね。

出典：『【大人のためのFP教室】教えて!にぐ先生!』